"Нафтогаз" фіналізує процес реструктуризації єврооблігацій
НАК "Нафтогаз України" оголосив про початок голосування щодо отримання згоди інвесторів на реструктуризацію євробондів з терміном погашення у липні 2022 року та у листопаді 2026 року.
"Сьогодні розпочали голосування для consent solicitation (отримання згоди інвесторів) на реструктуризацію цінних паперів із термінами погашення в 2022/2026 роках. Очікуємо, що воно завершиться до кінця липня", – повідомив голова компанії Олексій Чернишов на сторінці у Facebook.
Він додав, що наразі отримані необхідні урядові та корпоративні погодження, а також виконані попередні домовленості з власниками бондів, включно зі створенням гарантійного фонду.
"Довіра наших інвесторів – найважливіше. Робимо все, щоб її відновити", – зазначив очільник "Нафтогаз".
Згідно з опублікованим Consent solicitation на Ірландській фондовій біржі, останній термін голосування – 16:00 за Лондоном 25 липня. Обидва збори призначені на 28 липня цього року. Кворум складає дві третини від обсягу випуску, рішення приймається більшістю не менше трьох чвертей від учасників зборів. На повторних зборах у разі відсутності кворуму він знижується до третини, передає "Інтерфакс-Україна".
Вказується також, що в рамках виконання заявлених умов "Нафтогаз" вже перерахував $19,06 млн або еквівалент цієї суми у гривні – перший транш до Резервного фонду із накопичення коштів для виплат відсотків за євробондами-2026, що відповідає сумі одного купона.
"Пропозиція була ретельно сформульована "Нафтогазом" та його консультантами, щоб збалансувати необхідність покращення попередньої пропозиції, зробленої власникам облігацій, включаючи, наприклад, пропозицію грошової виплати за облігаціями 2022 року та винагороди за згоду щодо облігацій 2026 року, без шкоди" "Нафтогазу" підтримуватиме стратегічні цілі України, які були визначені Кабінетом міністрів України", – зазначено у документі.
Як повідомляла "Українська енергетика", Кабмін розпорядженням від 24 червня 2023 року №554-р "Деякі питання діяльності акціонерного товариства "Національна акціонерна компанія "Нафтогаз України" погодив умови реструктуризації євробондів НАК "Нафтогаз України" з погашенням у липні 2022 року та у листопаді 2026 року, щодо яких досягнуто згоди з інвесторами.
Очікується, що реструктуризація завершиться до кінця липня 2023 року.
З умовами реструктуризації єврооблігацій можна ознайомитись на сайті компанії за посиланнями: щодо облігацій з терміном погашення у липні 2022 року та у листопаді 2026 року.
НАК "Нафтогаз України" 9 лютого поточного запропонував власникам єврооблігацій з погашенням у 2022 та 2026 роках, за якими він допустив дефолт влітку минулого року після безуспішних спроб реструктуризації, обговорити трохи кращі її умови. Компанія готова, орієнтовно, 15 квітня заплатити прострочений 19 липня 2022 купон з євробондів-2022 та нараховані на нього відсотки, а по євробондах-2026 виплатити комісію 0,5% за обмін і погасити основну суму рівними частинами у листопаді-2027 та листопаді-2028, а не як раніше 100% у листопаді-2028.
Уточнювалось, що нові умови розроблені за участю фінансового радника Lazard та юридичного радника Freshfields Bruckhaus Deringer після того, як "Нафтогаз" провів уже кілька конструктивних консультацій щодо реструктуризації.
"Нафтогаз" наприкінці липня допустив дефолт за єврооблігаціями на 335 млн доларів, виплати за якими мали бути здійснені 26 липня. Після цього НАК направив власникам єврооблігацій запит про згоду про відстрочку виплат, в якому запропонував відстрочити погашення та відповідно продовжити термін на два роки не лише євробондів-2022, але і євробондів-2024 та євробондів-2026.
Зараз в обігу перебувають три випуски єврооблігацій "Нафтогазу", всі вони були розміщені у 2019 році: у липні – трирічні на 335 млн доларів під 7,375% та п'ятирічні на 600 млн євро під 7,125% (п'яту частину бондів у євро викупив ЄБРР), а у листопаді того ж року – семирічні на 500 млн доларів із прибутковістю 7,625%.
Раніше група власників єврооблігацій "Нафтогазу" 2022 та 2026 років, підтримка якої розглядається як необхідна для затвердження їхньої реструктуризації, заперечувала проти запропонованого плану реструктуризації.
Тоді агентство Bloomberg повідомило, що група кредиторів, яких консультувала компанія Cleary Gottlieb Steen&Hamilton LLP, не погоджується з пропозицією "Нафтогазу" про реструктуризацію, оскільки вважає, що компанія здатна зробити платежі.
Група кредиторів представила власний план, який враховує фінансовий стан "Нафтогазу", "а також законні побоювання щодо його необхідності повною мірою підтримувати економіку України та її критично важливу інфраструктуру. У групи достатньо впливу, щоб завадити "Нафтогазу" отримати підтримку 75% кредиторів, необхідних для схвалення реструктуризації, повідомив співрозмовник Bloomberg.
Водночас кредитори не розпочали процес прискорення платежів чи арешту активів.
